我的银行股轮动实盘

本贴纪律:
1. 这里是我自己的量化交易之旅的跟踪记录,以期留下教训,优化系统。不收费也不上供。
2. 发问之前,请先阅读本贴。欢迎各位提出宝贵建议。
3. 请不要发送“关注/mark/看看”之类的回复,此类文字没有营养,对包括我在内的所有读者来说,都只是浪费宝贵的关注力。屡犯者拉黑。
*****************以下文字写于2017-12-29***************************************************
2017年终总结

哇!2017年一下子结束了。感慨时间飞逝似乎有些无病呻吟,但年轻的岁月的确在一年年减少。2017年总的来说是一个丰收年。

实盘方面,最后一个交易日以全年次高点收官。全年收益36.7%,其中新股收益贡献了27.7%的利润,其他都是得益银行股的上涨。先后持有过兴业银行/平安银行/华夏银行/农业银行。其中深圳门票(平安银行)贡献了11.6%的利润。新渣债券的成功回售也贡献了不到1%的利润。如果不能回售,全额计提的话要损失4%。债券这东西,利润低,风险大。真的是赚着卖白菜的钱,操着卖白粉的心,以后不会再碰了。去除所有上述收益,量化交易仓位(八成)的真实收益贡献率只有可怜的60%。

在量化交易方面,今年系统表现并不好,主要原因是没有考虑到光大发行可转债,误入光大银行,导致至少4%的收益损失。接近年底时候痛定思痛,重新计算并调整了量化交易的主要参数。根据新的排名换入农业银行,使得年底临近收官重新获得了4%以上的阿尔法收益。

2016年12月30日单位净值1.26822, 2017年12月29日单位净值1.43503,年度收益率只有13.15%。同期中证银行指数涨幅为14.37%。跑输中证银行指数1.2个百分点。实盘的表现要好一些,实际轮动收益率是21.9%。主要是因为我的换股是逐步进行的,和公布的系统持仓并不总是完全同步。

今年是个丰收年,但是丰收的原因是啥?系统的确有效?还是只是运气好?从去年一年的盈利数据来看,我想三分之一(阿尔法部分)是系统的确有效,三分之二是运气好,赶上银行股的估值回归。

明年的收益目标仍然是20%-30%。F大之前制定过一个小目标,就是“3.5年8倍”,目前已经超额完成,实在是厉害。F大是我学习的榜样。我也东施效颦一下,斗胆提出个6年计划,到2023年底收益率10倍。
*****************以下文字写于2017-12-14***************************************************
本系统运行开始于2015-12-21,初始资金10万。随着系统的成熟,盈利也在稳定增加,信心开始膨胀,逐步加仓至今,目前已是满仓加融资。为了保持系统的一致性,方便比较和统计收益,仍然使用10万元作为对比仓位,且不计入任何系统之外的收益,比如打新。手续费方面,印花税1%,买卖手续费合计按万7,共0.17%。
2016-12-30 单位净值 1.26822, 当年盈利21.99%
2015-12-30 单位净值 1.03963。时间太短当年盈利不做统计。
*****************以下文字写于2015-12-21***************************************************
看了Flitter大神的文章,很受启发,仿照其原理,自己也做了个估值模型,回测效果和Flitter大神的模型基本吻合。不同的是我的排序依据是“净资产收益率/市净率”。在大仓位应用之前,先开个试验盘,用实际操作测试效果。

今日估值排序
证券代码 证券名称 最新价格
601166 兴业银行 16.86
601939 建设银行 5.92
601398 工商银行 4.69
601288 农业银行 3.31
600016 民生银行 9.97
600036 招商银行 18.23
600000 浦发银行 19.14
000001 平安银行 12.51
600015 华夏银行 11.98
601009 南京银行 18.43
601169 北京银行 10.48
601818 光大银行 4.40
601328 交通银行 6.69
601988 中国银行 4.12
601998 中信银行 7.60
002142 宁波银行 16.18
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: aposun 李胜勇 BN168 金融危机 取鸡有道更多 »

初始投入资金10万,早盘以16.521的平均成本买入兴业银行。

2015-12-21 15:34 0 条评论
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津津有味 - 简单、高效

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roe和pb有修正吗?讲讲具体算法
2015-12-21 15:39 0 条评论
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丁丁127 - 学习低风险投资

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进来学习,谢楼主。
2015-12-21 15:42 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: driftering

ROE 采用官方公布的净资产收益率,没有加权。当日净资产是根据前后两个报告期的每股净资产之差推算出来的。分红和配股已经考虑其中。PB = 当日收盘价/当日净资产。以ROE/PB为依据计算每日估值,并排序进行回测。
2015-12-21 15:45 3 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: 阿卿 金融危机 miandmian

我也按“净资产收益率/市净率”算过,好像收益高的20%左右,低的10%左右。
如果高的一直高,低的一直低,就无法轮动了。
2015-12-21 17:20 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: 无常无我 金融危机

历史数据证明,轮动还是可行的,只是那几只估值较高的一直轮不到。
2015-12-21 20:13 0 条评论
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liujunhui

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请问净资产收益是去年还是最新一期还是滚动??
2015-12-21 21:13 1 条评论
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deathwait

赞同来自: 蟒克鹰 如何得知 dingchaoqun 地火明夷虫 football更多 »

净资产收益率/市净率不就是市盈率?
2015-12-21 21:35 4 条评论
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gztom

赞同来自: wangxmd

如果没有什么秘诀可以确认银行股的价值,我感觉还不如用排名差的方式投资。就是当本周某银行股排名比上周末排名快速上升3位的,轮动买它。下周继续,如此反复。
2015-12-21 22:25 3 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“净资产收益率/市净率”算法得出的12月21日排名:
代码 股票名称 价格 今日净资产 收益7 年收益7 (%)

SH600000 浦发银行 19.140 15.191 0.249 19.76
SH601169 北京银行 10.480 8.894 0.219 18.59
SH601398 工商银行 4.690 4.779 0.180 18.34
SH601166 兴业银行 16.860 14.976 0.206 18.30
SH601009 南京银行 18.430 13.729 0.237 17.65
SH600036 招商银行 18.230 14.395 0.223 17.61
SH601939 建设银行 5.920 5.613 0.180 17.07
SH601818 光大银行 4.400 4.314 0.169 16.57
SH601288 农业银行 3.310 3.427 0.158 16.36

SZ002142 宁波银行 16.180 10.323 0.240 15.31
SH601998 中信银行 7.600 6.502 0.175 14.97

SH600016 民生银行 9.970 8.237 0.172 14.21
SH600015 华夏银行 11.980 10.745 0.157 14.08
SH601328 交通银行 6.690 6.941 0.132 13.70
SZ000001 平安银行 12.510 11.316 0.150 13.57
SH601988 中国银行 4.120 4.026 0.136 13.29
采用F大的劳动成果,希望多包涵。
列出此表,也希望能Twenty 的排名有个对比。
2015-12-22 09:40 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: whoamll

希望Twenty 再列排名时,把年收益列上,以便与F大的股票年收益算法对比一下。
2015-12-22 10:00 1 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“净资产收益率/市净率”算法得出的12月22日排名:

代码 股票名称 价格 今日净资产 收益7 年收益7 (%)
SH600000 浦发银行 18.90 15.200 0.249 20.03
SH601169 北京银行 10.39 8.899 0.219 18.76
SH601398 工商银行 4.67 4.781 0.180 18.43
SH600036 招商银行 18.27 14.402 0.223 18.37

SH601166 兴业银行 17.18 14.982 0.206 17.96
SH601009 南京银行 18.57 13.736 0.237 17.53
SH601939 建设银行 5.88 5.615 0.180 17.19
SH601818 光大银行 4.34 4.316 0.169 16.81

SH601288 农业银行 3.31 3.428 0.158 16.36
SZ002142 宁波银行 16.05 10.329 0.240 15.45
SH601998 中信银行 7.50 6.505 0.175 15.18
SH600016 民生银行 9.58 8.240 0.172 14.79

SH600015 华夏银行 11.85 10.748 0.157 14.24

SH601328 交通银行 6.63 6.943 0.132 13.82
SZ000001 平安银行 12.43 11.320 0.150 13.66
SH601988 中国银行 4.09 4.027 0.136 13.39
2015-12-22 15:40 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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2015-12-22 15:59 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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看来差异主要来自对“净资产收益率和当日净资产”的预测不同。
2015-12-22 16:08 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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把F大的话保存到这里,楼数低,好找。

flitter

我是通过前四个季度预测下个季度的值,然后就这个季度的每天的值。

我的系统的收益率是剔除优先股剩余普通股的收益率,公告的利润,股东权益我会剔除优先股和优先股利息,再做处理。
2015-12-22 22:48 0 条评论
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等待_等待牛市 - It is unfortunate that one learns most from people one disagrees with.

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支持实盘
2015-12-22 22:59 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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我的收益率和净值的估算还需要优化下。
2015-12-23 08:23 0 条评论
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卖空调翁 - 投资

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你这是向f大致敬啊
2015-12-23 08:43 0 条评论
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shysky123 - 自性圆觉,破障实修,心似陀螺,本心中枢不动如山,遇劫借势借力借法,善心不改,慈悲为怀,力强者胜,顺之者昌,逆之者亡,真空妙有,阴阳圆通

赞同来自: 18964093293 金融危机

楼主,你星期五要挺住!
2015-12-23 08:53 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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这只是一个实盘实验。做的好加仓,亏钱就取消。
2015-12-23 15:29 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“净资产收益率/市净率”算法得出的12月22日排名:
代码 股票名称 价格 今日净资产 收益7 年收益7 (%)
SH600000 浦发银行 18.880 15.210 0.249 20.06
SH601169 北京银行 10.490 8.903 0.219 18.59
SH601398 工商银行 4.670 4.784 0.180 18.44
SH601166 兴业银行 17.230 14.988 0.206 17.92

SH600036 招商银行 18.190 14.409 0.223 17.66
SH601009 南京银行 18.650 13.743 0.237 17.46
SH601939 建设银行 5.900 5.617 0.180 17.14
SH601818 光大银行 4.370 4.317 0.16916.70

SH601288 农业银行 3.300 3.429 0.158 16.42
SZ002142 宁波银行 16.250 10.335 0.240 15.26
SH600016 民生银行 9.520 8.242 0.172 14.89
SH601998 中信银行 7.710 6.507 0.175 14.77

SH600015 华夏银行 11.980 10.751 0.157 14.09
SH601328 交通银行 6.650 6.945 0.132 13.79
SZ000001 平安银行 12.480 11.324 0.15013.61
SH601988 中国银行 4.080 4.028 0.136 13.43
2015-12-23 18:14 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“净资产收益率/市净率”算法得出的12月23日排名:
代码 股票名称 价格 今日净资产 收益7 年收益7 (%)
SH600000 浦发银行 18.880 15.210 0.249 20.06
SH601169 北京银行 10.490 8.903 0.219 18.59
SH601398 工商银行 4.670 4.784 0.180 18.44
SH601166 兴业银行 17.230 14.988 0.206 17.92

SH600036 招商银行 18.190 14.409 0.223 17.66
SH601009 南京银行 18.650 13.743 0.237 17.46
SH601939 建设银行 5.900 5.617 0.180 17.14
SH601818 光大银行 4.370 4.317 0.16916.70

SH601288 农业银行 3.300 3.429 0.158 16.42
SZ002142 宁波银行 16.250 10.335 0.240 15.26
SH600016 民生银行 9.520 8.242 0.172 14.89
SH601998 中信银行 7.710 6.507 0.175 14.77

SH600015 华夏银行 11.980 10.751 0.157 14.09
SH601328 交通银行 6.650 6.945 0.132 13.79
SZ000001 平安银行 12.480 11.324 0.15013.61
SH601988 中国银行 4.080 4.028 0.136 13.43
2015-12-23 18:16 0 条评论
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长乐未央 - 需要做的只有两件事:1看准了方向和品种2有安全边际的下重注

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好不好怎么比较?得有个比较基准吧?比如银行指数
2015-12-23 18:22 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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我准备以中证银行做为基准
2015-12-24 11:22 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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16银行指数000951
2015-12-24 11:25 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:··············12月24日
······代码····· 股票名称·····价格·······今日净资产···资产收益7···价格收益7 (%)
SH600000 浦发银行 19.040 ```15.219 ``````0.249 ·············19.90
SH601398 工商银行 ```4.650 `````4.786 ```````0.180 ·············18.53
SH600036 招商银行
18.140 ·14.416 ·········0.223 ··············18.52
SH601166 兴业银行
17.270 ``·14.995 ``````·0.206 ··············17.89

SH601169 北京银行 10.990 ````8.908 ·········0.219 ···············17.75
SH601009 南京银行
18.980 ``13.750 ········· 0.237 ··············17.17
SH601939 建设银行 5.900 `````5.619 ·········0.180 ··············17.14
SH601818 光大银行
4.330 `````4.319 `````` 0.169 ··············16.86

SH601288 农业银行3.280 `````3.430 `````` 0.158···············16.52
SH600016 民生银行
9.390 8.245 ··········0.172 ··············15.10
SZ002142 宁波银行 ``16.550 ``10.340 ········· 0.240 ··············14.99
SH601998 中信银行 ```7.650
6.510 ·········0.175···············14.89

SH600015 华夏银行 11.98010.754 ········ 0.157 ···············14.09
SZ000001 平安银行 12.34011.328 ··········0.150 ··············13.77
SH601328 交通银行 6.700 ````6.947 ········· 0.132 ··············13.69
SH601988 中国银行
4.060 ````4.030 ·········0.136 ··············13.50
2015-12-24 16:57 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月24日
······代码···股票名称···价格··今日净资产·资产收益7···价格收益7 (%)
采用F大的预测数字,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月24日
······代码···股票名称···价格··今日净资产·资产收益7···价格收益7 (%)
SH600000 浦发银行19.040 --15.219 --0.249 -------19.91
SH601398 工商银行4.650 ---4.786-----0.180--------18.53
SH601166 兴业银行17.270--14.995---0.206---------17.89
SH601169 北京银行10.990 --8.908---0.219---------17.75

SH600036 招商银行18.140--14.416--0.223---------17.72
SH601009 南京银行18.980-13.750---0.237---------17.17
SH601939 建设银行5.900 ---5.619----0.180---------17.14
SH601818 光大银行4.330----4.319----0.169---------16.86

SH601288 农业银行3.280----3.430----0.158 --------16.52
SH600016 民生银行9.390---8.245---0.172----------15.10
SZ002142 宁波银行16.550--10.340--0.240---------14.99
SH601998 中信银行7.650---6.510---0.175----------14.89

SH600015 华夏银行11.980 --10.754--0.157-------14.09
SH601328 交通银行6.700---6.947---0.132---------13.69
SZ000001 平安银行12.340 --11.328--0.150-------13.77
SH601988 中国银行4.060 --4.030---0.136---------13.50
2015-12-24 17:25 0 条评论
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s52510447

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楼主,请教下
市净率我知道vba读取
请问,净资产收益怎么读取,要去网页抓取?
2015-12-24 17:44 1 条评论
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yibao800

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你的资产收益7按F的。得出来的结果不是和他一样吗
2015-12-24 18:09 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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回楼上:
接触分级A几年,习惯了根据分级A的“约定收益率”计算出对应的“价格收益率”。
一下子接触F大的银行股轮动,对log的算法不熟悉,总想着把银行股的“资产收益率”换算成“价格收益率”,这样是自己比较熟悉的套路,然后在慢慢理解F大的log算法。
所以才有了我换算出的排名表,其实核心数据是F大的,所以长期来说排名应该相同,短期可能不同。
2015-12-24 21:35 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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回楼上:
接触分级A几年,习惯了根据分级A的“约定收益率”计算出对应的“价格收益率”。
一下子接触F大的银行股轮动,对log的算法不熟悉,总想着把银行股的“资产收益率”换算成“价格收益率”,这样是自己比较熟悉的套路,然后在慢慢理解F大的log算法。
所以才有了我换算出的排名表,其实核心数据是F大的,所以长期来说排名应该相同,短期可能不同。
2015-12-24 21:35 0 条评论
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yibao800

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轮动最重要的是算出收益7。

如果有一天F不发数据了,不就没办法排名了

.......................
2015-12-24 21:41 0 条评论
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wprfyywxy

赞同来自: malajisi 小树同学 崖望村里人 wangjie8998

这个不就是市盈率的倒数吗? roe/pb
2015-12-24 22:11 0 条评论
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wprfyywxy

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这个不就是市盈率的倒数吗? roe/pb
2015-12-24 22:12 1 条评论
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malajisi

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同问
2015-12-24 22:27 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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总之就是买最有价值的
2015-12-24 22:32 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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好像都是价格对应的收益。
不同的可能是F大预测的资产收益率对应的市盈率,和别人预测的或软件上的市盈率不同。
2015-12-24 23:21 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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如果F大一天不发数据,可以根据F大之前的数据,大致推算出这一天的数据,算出收益率,从而排名。(但最好不要公布,因核心数据是F大的,若公布了有侵犯别人知识产权之嫌)

如果F大长期只排名次,但雪藏数据,还真的就没法排名了。那只好自己去估算数据了。
2015-12-24 23:46 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: sunnlyzzzj 朱昱


如果排名不变,我可能不会去及时更新排名。如果有仓位变动,收盘后我会及时更新。
2015-12-25 08:39 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: fyzqxm

如果大家认为哪个数据有误,欢迎指正。
2015-12-25 08:40 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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通过几天的数据对比,感到资产收益才是最根本的。
价格收益可能一时高企,但如果资产收益不能及时跟上,价格收益终会下来。
也就是说长期投资看资产收益,短期轮动看价格收益。
2015-12-25 10:03 0 条评论
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老D投资

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这个一定要顶,十分赞!投资方法就应该取长补短,推陈出新,百花齐放。只有这样,论坛才有生气
2015-12-25 10:34 0 条评论
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lhw44488

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感谢楼主分享,顶你,必须的
2015-12-25 10:51 0 条评论
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风到那去了

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make
2015-12-25 10:54 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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看来能不能赚钱,就看谁预测的资产收益准了。
F大的浦发,Twenty 的兴业,都很好。
2015-12-25 11:06 1 条评论
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s52510447

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请问银行本年度的roe数据哪里可以下载?
2015-12-25 11:14 3 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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2015-12-25 15:11 0 条评论
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风到那去了

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F大昨天发的NO。1是工商银行,有人会换工商银行吗?反正我是不敢大仓位进工商银行
2015-12-25 16:06 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数字,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月25日
-----代码-----股票名称---价格---今日净资产·资产收益7···价格收益7 (%)
SH600000 浦发银行 19.320 --15.228------ 0.249------------19.62
SH601398 工商银行 --4.650 ---4.788------ 0.180------------18.53
SH601169 北京银行 10.980 ---8.913------0.219---------------17.78
SH601166 兴业银行 17.440 --15.001------0.206--------------17.72
SH600036 招商银行 18.330 --14.422------0.223--------------17.55
SH601009 南京银行 18.970 --13.757------0.237--------------17.18
SH601939 建设银行-- 5.900 ---5.621------0.180--------------17.15
SH601818 光大银行 --4.340 ---4.320-------0.169-------------16.82
SH601288 农业银行 --3.270 ---3.431------ 0.158-------------16.58

SH600016 民生银行 --9.440---8.248-------0.172---------------15.02
SZ002142 宁波银行 16.560--10.346------ 0.240---------------14.99
SH601998 中信银行 --7.640---6.512 ------0.175---------------14.92
SH601328 交通银行-- 6.650---6.948-------0.132---------------13.79

SH601988 中国银行 --4.060--- 4.031------0.136---------------13.50
SH600015 华夏银行 11.970 --10.757------0.157---------------14.11
SZ000001 平安银行 12.410 --11.332------0.150---------------13.70
2015-12-25 16:37 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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同样用F大的数据,算法不同,排名也不同:
1,按F大的log算法,工行第一(F大的银行股评级贴里)。
2,按“净资产收益率/市净率”算法,浦发第一(Twenty 的我的银行股轮动试盘贴里)。
所以,是否可以这样想:同样的数据,可以有N种排名方法。哪一种方法名词交替频繁,阿尔法收益和贝塔收益的总和高,回测收益高,就用哪一种。
2015-12-26 09:57 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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排名前4的浦发、工商、兴业、北京,几天一直排名前4.
排名后4的中国、平安、交通、华夏,几天一直排名后4.
此现象也可说明,如果数据预测正好反了,买进了后4的,贝特收益肯定减少了,但阿尔法收益机会和买进前4是同等的。
2015-12-26 12:21 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: xpc3527

说错了,一旦预测正好反了,买进业绩倒数第1,下跌后就变成了绝对的排名顺数第1.
2015-12-26 16:04 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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如果预测对了,即使无法轮动获得阿尔法收益,标的本身的贝特收益也可以。
2015-12-26 17:42 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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刚刚优化了Q4的净资产。新的优化公式 = 过去四个季度的平均盈利+上季度净资产。

2015-12-26 21:46 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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楼主,F大预测的数据可能比你的准确,为何这样说呢?貌似可以这样推断:
F大预测的20%以上收益的,今年以来涨幅都不错。
F大预测的20%以下收益的,今年以来涨幅都一般。
2015-12-27 10:30 3 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月28日

-----代码----股票名称--价格--净资产--收益7--价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 18.700 15.256 0.249 20.31
SH601398 工商银行 04.590 04.794 0.180 18.80
SH601169 北京银行 10.450 08.927 0.219 18.71
SH601166 兴业银行 16.960 15.019 0.206 18.24

SH601009 南京银行 18.020 13.778 0.237 18.12
SH600036 招商银行 17.840 14.443 0.223 18.05
SH601939 建设银行 05.780 05.626 0.180 17.52
SH601818 光大银行 04.220 04.324 0.169 17.32

SH601288 农业银行 03.200 03.433 0.158 16.95
SZ002142 宁波银行 15.740 10.364 0.240 15.80
SH601998 中信银行 07.260 06.520 0.175 15.72
SH600016 民生银行 09.140 08.256 0.172 15.54

SH600015 华夏银行 11.440 10.766 0.157 14.78
SZ000001 平安银行 11.980 11.345 0.150 14.20
SH601328 交通银行 06.470 06.954 0.132 14.19
SH601988 中国银行 04.020 04.035 0.136 13.65
2015-12-28 18:18 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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F大的净资产收益率是怎么预测的?
2015-12-28 21:16 0 条评论
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andywangren

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楼主请教下,你用什么方法回测的?有没有什么好的工具,还是自己编程的?谢谢
2015-12-28 21:42 1 条评论
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zg1h

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在这里很难找啊。
2015-12-28 22:24 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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F大的收益1是2011年3月29日,收益7是2013年12月18日。
在熟悉财务报表的基础上,2年另9个月,改进7次算法。
2015-12-29 09:32 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月29日

-----代码----股票名称--价格--净资产--收益7--价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 18.740 15.265 0.249 20.28
SH601398 工商银行 04.610 04.796 0.180 18.73
SH601169 北京银行 10.690 08.931 0.219 18.30

SH601009 南京银行 18.150 13.785 0.237 18.00

SH600036 招商银行 17.940 14.450 0.223 17.96
SH601166 兴业银行 17.290 15.025 0.206 17.90
SH601939 建设银行 05.800 05.628 0.180 17.47

SH601818 光大银行 04.260 04.325 0.169 17.16

SH601288 农业银行 03.240 03.434 0.158 16.73
SH601998 中信银行 07.310 06.523 0.175 15.62

SZ002142 宁波银行 15.940 10.370 0.240 15.61

SH600016 民生银行 09.210 08.258 0.172 15.42

SH600015 华夏银行 11.800 10.769 0.157 14.33

SH601328 交通银行 06.490 06.956 0.132 14.14

SZ000001 平安银行 12.090 11.349 0.150 14.08
SH601988 中国银行 04.040 04.036 0.136 13.59
2015-12-29 16:35 0 条评论
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风到那去了

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每天都轮吗?要多少差价才轮呢?
2015-12-29 16:44 1 条评论
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Zynb

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这么看还是浦发好啊
2015-12-29 19:11 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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2015-12-29 19:35 0 条评论
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风到那去了

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@Twenty 什么条件下你才轮排第一名的?
2015-12-29 19:43 1 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: zwj00x

卖印花税千1,买卖手续费合计按万6,共0.16%。
比如南京,现价18.15元×0.16%=0.02904元,约等于0.03元,18.15—0.03=18.12元。
18.12元对应的价格收益为18.03%
18.15元对应的价格收益为18.00%
相差0.03%,也就是理论上年收益相差0.03%就可轮动。
2015-12-29 20:54 0 条评论
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老D投资

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引起短线股价波动的主要权重因素并非股票内在价值,日常波动主要是资金博弈的结果,还有市场情绪,内在价值需要通过中长线的走势才体现出来。试图通过每天银行股的轮动来博取超额收益,很难!
2015-12-29 22:51 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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目前来看,对于净资产收益率和当季净资产的预测成为分歧的主要原因。所以,我采用了各大券商对于各银行的平均预测数据。从历史上看,由于银行业绩相对稳定,预测应该还是靠谱的。使用新的数据后,排名发生了不小的变化。

2015-12-30 16:09 1 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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今日操作
以17.24卖出全部6000股兴业银行
以3.24买入31900股农业银行。

当前持仓

2015-12-30 16:19 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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12月21日当天买入兴业银行时候,中证银行开盘5858点,大概是在兴业上涨了0.8%的时候买入,以5858*(1+0.08)=5904作为中证银行基准点,对比实盘涨跌。

2015-12-30 16:42 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: Zynb

采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月30日

-----代码----股票名称--价格--净资产-收益7-价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 18.570 15.275 0.249 20.48
SH601398 工商银行 04.610 04.798 0.180 18.73
SH601169 北京银行 10.630 08.936 0.219 18.41
SH601009 南京银行 17.890 13.792 0.237 18.27

SH601166 兴业银行 17.240 15.031 0.206 17.96
SH600036 招商银行 18.260 14.457 0.223 17.66
SH601939 建设银行 05.790 05.630 0.180 17.50
SH601818 光大银行 04.260 04.327 0.169 17.17

SH601288 农业银行 03.230 03.435 0.158 16.80
SZ002142 宁波银行 15.770 10.376 0.240 15.79
SH601998 中信银行 07.320 06.526 0.175 15.60
SH600016 民生银行 09.430 08.261 0.172 15.07

SH601328 交通银行 06.460 06.958 0.132 14.22
SH600015 华夏银行 11.920 10.772 0.157 14.19
SZ000001 平安银行 12.100 11.353 0.150 14.07
SH601988 中国银行 04.030 04.038 0.136 13.63
2015-12-30 18:08 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···12月31日

-----代码----股票名称--价格--净资产--收益7--价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 18.270 15.284 0.249 20.83
SH601398 工商银行 04.580 04.800 0.180 18.86
SH601169 北京银行 10.530 08.941 0.219 18.60
SH601009 南京银行 17.700 13.799 0.237 18.48

SH601166 兴业银行 17.070 15.037 0.206 18.15
SH600036 招商银行 17.990 14.463 0.223 17.93
SH601939 建设银行 05.780 05.632 0.180 17.54
SH601818 光大银行 04.240 04.328 0.169 17.25

SH601288 农业银行 03.230 03.436 0.158 16.81
SZ002142 宁波银行 15.510 10.381 0.240 16.06
SH601998 中信银行 07.220 06.528 0.175 15.82
SH600016 民生银行 09.640 08.264 0.172 14.74

SH601328 交通银行 06.440 06.960 0.132 14.27
SZ000001 平安银行 11.990 11.357 0.150 14.21
SH600015 华夏银行 12.140 10.775 0.157 13.93
SH601988 中国银行 04.010 04.039 0.136 13.70
2015-12-31 15:59 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数据,套用另一个公式:收益率=约定收益率÷[价格—(净值—1)]
改为:价格收益率=资产收益率×上季末净资产÷[价格—(现净资产—上季末净资产)]
得出的12月31日排名:

----代码----股票名称----价格--净资产-上季末净资产-收益7-价格收益7(%)---%
SH600000 浦发银行 18.270 15.284 14.493---------0.249 20.83---------------20.64
SH601398 工商银行 04.580 04.800 04.620---------0.180 18.86---------------18.90
SH601169 北京银行 10.530 08.941 08.510---------0.219 18.60---------------18.45
SH601009 南京银行 17.700 13.799 13.160---------0.237 18.48---------------18.28

SH601166 兴业银行 17.070 15.037 15.870---------0.206 18.15---------------18.26
SH600036 招商银行 17.990 14.463 13.840---------0.223 17.93---------------17.77
SH601939 建设银行 05.780 05.632 05.500---------0.180 17.54---------------17.53
SH601818 光大银行 04.240 04.328 04.210---------0.169 17.25---------------17.26

SH601288 农业银行 03.230 03.436 03.370---------0.158 16.81---------------16.83
SZ002142 宁波银行 15.510 10.381 09.840---------0.240 16.06---------------15.78
SH601998 中信银行 07.220 06.528 06.290---------0.175 15.82---------------15.77
SH600016 民生银行 09.640 08.264 08.020---------0.172 14.74---------------14.68

SH601328 交通银行 06.440 06.960 06.790---------0.132 14.27---------------14.32
SZ000001 平安银行 11.990 11.357 10.980---------0.150 14.21---------------14.18
SH600015 华夏银行 12.140 10.775 10.500---------0.157 13.93---------------13.89
SH601988 中国银行 04.010 04.039 03.940---------0.136 13.70---------------13.70

可见收益率变化不大,排名未变。
由于“资产收益×资产÷价格”计算简便,所以,今后仍按“资产收益×资产÷价格”排名。
2016-01-01 20:48 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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差异的根本在于对净资产和收益率的预测。
2016-01-01 21:47 0 条评论
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zg1h

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支持一下。
2016-01-01 23:24 0 条评论
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chy0820

赞同来自: 降低操作频率

记号
2016-01-01 23:52 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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既然“净资产收益率/市净率”就是市盈率倒数,看下12月31日股票软件市盈率倒数排名:

名称-Twenty排名-市盈率-倒数%
农业银行 18.23 5.15 19.46
工商银行 17.90 5.52 18.12
建设银行 17.00 5.66 17.67
兴业银行 16.46 5.92 16.89

光大银行 15.93 6.22 16.08
中国银行 15.15 6.73 14.86
民生银行 15.13 6.87 14.56
浦发银行 15.08 6.88 14.53

交通银行 14.74 6.89 14.51
华夏银行 16.73 6.99 14.31
招商银行 13.76 7.02 14.25
北京银行 14.63 7.08 14.12

平安银行 14.43 7.25 13.79
中信银行 12.91 7.69 13.00
宁波银行 11.28 8.53 11.72
南京银行 13.06 8.63 11.59
2016-01-02 11:10 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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这个排名已经和我的排名很接近了,只是股票软件的市盈率在分红期间不是很准。
2016-01-02 20:42 1 条评论
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wangxmd - 欲穷千里目,更上一层楼。

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关注。并向本版主致敬。
2016-01-02 21:01 0 条评论
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yklaugh - 技术活好

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支持
2016-01-02 21:44 0 条评论
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little315

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支持!
2016-01-03 01:12 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: yysongge

刚刚研究了下,百度提到:“每股净资产 =(股东权益总额-优先股权益)/发行在外的普通股股数”
也就是说,每股净资产是不包含优先股权益的。那么净资产收益率也应是扣除了优先股权益和利息的。

F大的预测数字扣除了优先股的利息和权益,单独计算普通股的收益,似乎是多此一举?
2016-01-03 15:17 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自:

在Flitter大师对2015年预测数据的基础上,补充了各银行股本,并根据“可比利润/可比股东权益”计算各银行的净资产收益率,“可比股东权益/总股本”得出每股净资产。

2016-01-04 09:24 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自:

使用楼上计算出的ROE和净资产,得出新的排序如下:

2016-01-04 09:26 0 条评论
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zg1h

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好的
2016-01-04 12:37 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···1月4日

-----代码-----股票名称--价格--净资产-收益7-价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 17.800 15.321 0.249 21.43
SH601009 南京银行 16.500 13.827 0.237 19.86
SH601169 北京银行 10.020 08.959 0.219 19.58
SH601398 工商银行 04.450 04.808 0.180 19.45

SH601166 兴业银行 16.430 15.062 0.206 18.88
SH600036 招商银行 17.280 14.491 0.223 18.70
SH601939 建设银行 05.600 05.640 0.180 18.13
SH601818 光大银行 04.060 04.334 0.169 18.04

SH601288 农业银行 03.120 03.439 0.158 17.42
SZ002142 宁波银行 14.390 10.405 0.240 17.35
SH601998 中信银行 06.760 06.539 0.175 16.93
SH600016 民生银行 09.030 08.275 0.172 15.76

SH601328 交通银行 06.070 06.967 0.132 15.15
SZ000001 平安银行 11.330 11.373 0.150 15.06
SH600015 华夏银行 11.430 10.787 0.157 14.82
SH601988 中国银行 03.870 04.044 0.136 14.21

既然“资产收益×资产÷价格”就是市盈率倒数,看下今日股票软件市盈率倒数排名:

股票名称-市盈率-倒数%
农业银行 4.96 20.16
工商银行 5.36 18.66
建设银行 5.49 18.21
兴业银行 5.69 17.57

光大银行 5.95 16.81
民生银行 6.46 15.48
中国银行 6.50 15.38
交通银行 6.53 15.31

华夏银行 6.60 15.15
浦发银行 6.67 14.99
招商银行 6.75 14.81
北京银行 6.76 14.79

平安银行 6.84 14.62
中信银行 7.20 13.89
宁波银行 7.91 12.64
南京银行 8.04 12.44
2016-01-04 16:04 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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在Flitter大神预测数据的基础上,引用浦发银行数据快报中的近似数据。

2016-01-05 09:04 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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当前持仓
2016-01-05 09:07 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: 小小妖

采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···1月5日

-----代码----股票名称-价格-净资产-市净率-收益7-翻倍7-价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 17.960 15.297 1.174 0.234 4.0643 19.93
SH601009 南京银行 16.590 13.834 1.199 0.237 4.1062 19.76
SH601169 北京银行 10.080 08.964 1.124 0.219 4.0966 19.48
SH601398 工商银行 04.470 04.810 0.929 0.180 3.7508 19.37

SH600036 招商银行 17.230 14.497 1.188 0.223 4.3075 18.76
SH601166 兴业银行 16.660 15.068 1.106 0.206 4.2333 18.63
SH601939 建设银行 05.580 05.642 0.989 0.180 4.1253 18.20
SH601818 光大银行 04.080 04.335 0.941 0.169 4.0404 17.96

SZ002142 宁波银行 14.580 10.411 1.400 0.240 4.7836 17.14
SH601998 中信银行 06.760 06.541 1.033 0.175 4.4971 16.93
SH600016 民生银行 09.120 08.277 1.102 0.172 4.9786 15.61
SZ000001 平安银行 11.400 11.377 1.002 0.150 4.9769 14.97

SH601328 交通银行 06.160 06.969 0.884 0.132 4.6042 14.93
SH600015 华夏银行 11.490 10.790 1.065 0.157 5.1922 14.74
SH601288 农业银行 03.160 03.440 0.919 0.158 4.1550 14.29
SH601988 中国银行 03.860 04.045 0.954 0.136 5.0605 14.25

既然“资产收益×资产÷价格”就是市盈率倒数,看下今日股票软件市盈率倒数排名:

股票名称-市盈率-倒数%
农业银行 5.02 19.92
工商银行 5.39 18.55
建设银行 5.46 18.32
兴业银行 5.78 17.30

光大银行 5.98 16.72
中国银行 6.48 15.43
民生银行 6.50 15.38
交通银行 6.59 15.17

华夏银行 6.62 15.11
招商银行 6.72 14.88
浦发银行 6.76 14.79
北京银行 6.78 14.75

平安银行 6.90 14.49
中信银行 7.20 13.89
宁波银行 8.02 12.47
南京银行 8.09 12.36
2016-01-05 18:02 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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第一个排名你是怎么得出的?我怎么算都算不出浦发排第一。
2016-01-05 18:51 6 条评论
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牛死了

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赌银行的赚的只是波动性,银行现在的利润提升空间很有限下,下探空间无限,最好做空50指数对冲
2016-01-05 19:21 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

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现在分红率6%。
2016-01-05 22:01 0 条评论
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aalayah

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只要将分红比例提高到60%,很多问题都解决了。
2016-01-06 06:17 0 条评论
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评级上调 - 关注市场氛围、情绪

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是按市净率轮动?
2016-01-06 09:22 0 条评论
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Twenty - 我家的基金经理

赞同来自: yysongge

相对于Flitter大神对于收益率的估算,差别主要来自于:
(1)拨备比的变化。
(2)不良率的影响。
我准备把这两项加上去,看看是否吻合。
2016-01-06 09:34 1 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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我的计算机水平太差。
如果楼主用计算机让F大的“净资产收益率/市净率”和F大“翻倍期7”对比一下,
如果F大“净资产收益率/市净率”优于F大“翻倍期7”,今后可以继续排名。
如果F大“净资产收益率/市净率”约等于F大“翻倍期7”,今后勉强可以排名。
如果F大“净资产收益率/市净率”不如F大“翻倍期7”,今后就不必排名了。
2016-01-06 11:43 4 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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还有股票软件的市盈率倒数排名,如果经过回测,远远落后于F大“翻倍期7”,也没必要继续排名了。
难道理论回测和实际操作效果不同?
2016-01-06 11:49 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: jeffereylj

采用F大的预测数据,按“资产收益×资产÷价格”得出的“价格收益”排名:···1月6日

-----代码----股票名称-价格-净资产-市净率-收益7-翻倍7-价格收益7(%)
SH600000 浦发银行 18.100 15.306 1.183 0.234 4.0985 19.79
SH601009 南京银行 16.770 13.841 1.212 0.237 4.1545 19.56
SH601398 工商银行 04.510 04.812 0.937 0.180 3.8021 19.21
SH601169 北京银行 10.280 08.969 1.146 0.219 4.1932 19.11

SH600036 招商银行 17.310 14.504 1.193 0.223 4.3282 18.69
SH601166 兴业银行 16.750 15.074 1.111 0.206 4.2599 18.54
SH601939 建设银行 05.640 05.644 0.999 0.180 4.1879 18.01
SH601818 光大银行 04.130 04.337 0.952 0.169 4.1162 17.75

SH601288 农业银行 03.180 03.441 0.924 0.158 4.1964 17.10
SZ002142 宁波银行 14.900 10.417 1.430 0.240 4.8818 16.78
SH601998 中信银行 06.840 06.544 1.045 0.175 4.5675 16.74
SH600016 民生银行 09.150 08.280 1.105 0.172 4.9972 15.56

SH601328 交通银行 06.210 06.971 0.891 0.132 4.6674 14.82
SZ000001 平安银行 11.530 11.381 1.013 0.150 5.0555 14.81
SH600015 华夏银行 11.510 10.793 1.066 0.157 5.2022 14.72
SH601988 中国银行 03.890 04.047 0.961 0.136 5.1187 14.15

既然“资产收益×资产÷价格”就是市盈率倒数,看下今日股票软件市盈率倒数排名:

股票名称-市盈率-倒数%
农业银行 5.06 19.76
工商银行 5.44 18.38
建设银行 5.52 18.12
兴业银行 5.81 17.21

光大银行 6.06 16.50
民生银行 6.52 15.34
中国银行 6.53 15.31
华夏银行 6.63 15.08

交通银行 6.65 15.04
招商银行 6.75 14.81
浦发银行 6.81 14.68
北京银行 6.91 14.47

平安银行 6.97 14.35
中信银行 7.29 13.72
南京银行 8.18 12.22
宁波银行 8.19 12.21
2016-01-06 15:50 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

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工商银行,三种排名,都在前3,。
2016-01-06 16:08 0 条评论
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只炒有价值的 - 不断换入有价值的

赞同来自: 明镜亦非台

用事后诸葛法计算一下浦发银行2015年的模糊净资产收益率:
2014年底每股净资产:13.146.
2015年底每股净资产:15.287(F大2015年12月31日数据)
2015年每股分红:0.757.
2015年模糊净资产收益率=(15.284+0.757-13.146)÷13.146=22.02%。
F大的预测是24—25%,相差不大。
股票软件预测是17%左右,相差较大。
因此,今后只采用F大的数据进行排名,不再对股票软件的市盈率倒数进行排名。
2016-01-07 09:38 1 条评论

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