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做模型做自己逻辑推演经常会遇到最大的一个挑战，你这模型过拟合了。
你的逻辑太复杂了，是不是没有效果，难以验证。
你的逻辑搞了一大堆，为啥买这么多。
从散户的理解来说，或者大部分的理解度来说简洁的好。
我曾经也希望脱通过买过几十只基金，非常多的股票。
这就遇到两个问题，1精力有限，2，分析收益的来源复杂3操作复杂。4容易过拟合。
所以一个清晰逻辑加操作方法是泛化能力更好的。尤其精力有限更加要追求简洁美，大道至简。
复杂操作易变形，易出错。这里需要说明复杂并不是数量多，如果你的逻辑是简洁的，买入数量多，只是分散风险，这样亏损的概率越低，因为同时亏损的概率是乘法。
其次分散也不是多就分散，在一个行业或同一个品类其实浪费分散。
适度集中是提高收益的方法，同时也是提升了风险。
所以整体对散户友好的方法是简洁的，一听就明白。但是就算明白，没有我以前文章里说的知行合一，真的理解并执行的，难，难在你真的理解。一旦超过你的风险承受力就会变形，一旦超过你的理解力就会随意割肉，而不是止损。止损要果断，割肉却是变形，同样的操作内部的逻辑是不一样的。你相信概率相信你的底，就是你挣钱的来源。
结论还是简洁好。你觉得呢
你的逻辑太复杂了，是不是没有效果，难以验证。
你的逻辑搞了一大堆，为啥买这么多。
从散户的理解来说，或者大部分的理解度来说简洁的好。
我曾经也希望脱通过买过几十只基金，非常多的股票。
这就遇到两个问题，1精力有限，2，分析收益的来源复杂3操作复杂。4容易过拟合。
所以一个清晰逻辑加操作方法是泛化能力更好的。尤其精力有限更加要追求简洁美，大道至简。
复杂操作易变形，易出错。这里需要说明复杂并不是数量多，如果你的逻辑是简洁的，买入数量多，只是分散风险，这样亏损的概率越低，因为同时亏损的概率是乘法。
其次分散也不是多就分散，在一个行业或同一个品类其实浪费分散。
适度集中是提高收益的方法，同时也是提升了风险。
所以整体对散户友好的方法是简洁的，一听就明白。但是就算明白，没有我以前文章里说的知行合一，真的理解并执行的，难，难在你真的理解。一旦超过你的风险承受力就会变形，一旦超过你的理解力就会随意割肉，而不是止损。止损要果断，割肉却是变形，同样的操作内部的逻辑是不一样的。你相信概率相信你的底，就是你挣钱的来源。
结论还是简洁好。你觉得呢
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简单逻辑像浅海捕鱼，复杂逻辑像深海捕鱼。浅海机会多的时候，简单策略就够用；随着内卷加剧，浅层收益慢慢被抹平，大家才会转向更复杂的策略去寻找机会。
其实很多领域都在发生这种转变：数理科学长期推崇简洁优美的解，而AI涌现出大量复杂、反直觉却有效的模型，打破了传统的审美。
其实很多领域都在发生这种转变：数理科学长期推崇简洁优美的解，而AI涌现出大量复杂、反直觉却有效的模型，打破了传统的审美。
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大道至简，这个词已经说明问题了，但分散也是必须的，也许集中和分散最终的收益差不多，但分散降低了极端情况的发生，会让整个投资过程的体验感好不少。体验感很重要，有时候为了体验感好一点甚至要放弃收益率。如果放弃一个点的年化收益率能减少一个点的最大回撤那么我觉得就是划算的。
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对于大多数人来说，越简单逻辑越有效。
就像选神经网络模型一样，模型越复杂，当然能力边界会越宽，但是代价就是训练成本会变高，可解释性会变弱，过拟合的可能性会变高。
比如智驾系统，我们不得不选用复杂模型，通过数以万亿的场景训练，来应对各种复杂的长尾场景。但是对于投资来说，我们根本不需要抓取市场中的每一个机会，更合适的做法是在自己能力边界内，抓住一些明确的机会就可以了。
简单意味着明确，意味着可解释性强，意味着出现偏差也能信任其底层逻辑，能够保证稳定持续的执行。
就像选神经网络模型一样，模型越复杂，当然能力边界会越宽，但是代价就是训练成本会变高，可解释性会变弱，过拟合的可能性会变高。
比如智驾系统，我们不得不选用复杂模型，通过数以万亿的场景训练，来应对各种复杂的长尾场景。但是对于投资来说，我们根本不需要抓取市场中的每一个机会，更合适的做法是在自己能力边界内，抓住一些明确的机会就可以了。
简单意味着明确，意味着可解释性强，意味着出现偏差也能信任其底层逻辑，能够保证稳定持续的执行。
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他丫的 - 专注ST和可转债，欢迎交流
赞同来自: wuchunlong
1、量化因子的选择和组合是要符合现实商业逻辑的。凭空堆砌的量化因子组合，即使回测好也不过拟合，但是你不知道它为什好，所以更没有足够的信仰去判断它未来会继续好。
2、做量化还是应该优先从单因子开始做起，单因子是更容易做根因分析的。同时以主要的单因子为根基，其他的因子做调味品进行调和，是比较好做的方法。
2、做量化还是应该优先从单因子开始做起，单因子是更容易做根因分析的。同时以主要的单因子为根基，其他的因子做调味品进行调和，是比较好做的方法。
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赞同来自: 番茄水煮蛋 、XIAOHULI92 、wuchunlong 、wjeep 、李先生8888更多 »
逻辑，不可能复杂呀。
比如现金权，有明确的价格；套利有明确的价差……天要下雨就带伞，冷了穿衣，饿了吃饭。
你提到分散，分散它本身并不属于买入的逻辑，不能混为一谈。
华尔街，张文峰的量化，可能看上去复杂，但其底层逻辑是简洁的。
你所说的复杂逻辑，我感觉指的是参数。
比如买福彩3D ，设置个十百位会不会连续出现同一个数字，设置按某个公式会不会出现连续数字，设置各位数相加相减相乘会不会出现连续或不会出现什么数字，设置会不会对应当天的日期出现数字，等等。
所以搞策略的人，往往能够通过回测，搞出一大堆历史收益率高，甚至回撤还低的策略，但是一旦实盘，就各种失效。因为这些策略，其实并没有内在逻辑支撑。
比如现金权，有明确的价格；套利有明确的价差……天要下雨就带伞，冷了穿衣，饿了吃饭。
你提到分散，分散它本身并不属于买入的逻辑，不能混为一谈。
华尔街，张文峰的量化，可能看上去复杂，但其底层逻辑是简洁的。
你所说的复杂逻辑，我感觉指的是参数。
比如买福彩3D ，设置个十百位会不会连续出现同一个数字，设置按某个公式会不会出现连续数字，设置各位数相加相减相乘会不会出现连续或不会出现什么数字，设置会不会对应当天的日期出现数字，等等。
所以搞策略的人，往往能够通过回测，搞出一大堆历史收益率高，甚至回撤还低的策略，但是一旦实盘，就各种失效。因为这些策略，其实并没有内在逻辑支撑。
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