500亿巨无霸来了!12月17日博杰转债上市;回盛转债申购

昨个兴业银行转债通过证监会核准,500亿总算在来的路上啦~从发审委通过到核准不到10天时间,照这节奏估计很快就能发行。

这两年几只规模比较大的银行转债:

中签率最高的是浦发,人手3签,当然那时打新的人数也少。上市首日表现最好的是南银转债,记得当天南银转债还冲上了微博热搜,杭银转债表现次之。

杭银傻馒比较看好强赎,之前一直有做网格,其波动率在银行类中也是属于较高的,收益非常不错。

兴业转债目前看虽不是什么大肉签,但是中签率应该不会低,按照网下顶格30亿大致估算了下,网上单户顶格应该能中个0.7签,“女朋友”多的小伙伴又有口福了,大家一起期待吧!

明日博杰转债上市,回盛转债可进行申购,祝多多中签~

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博杰转债

博杰股份今日收盘价59.17,转股价格62.17,当前转股价值=转债面值/转股价格*正股价格=95.17。

博杰股份11月16日(申购日前一工作日)收盘价为64.79,申购日11月17日。

在这过去的一个月时间里,博杰股份股价下跌8.7%,转股价值从104.21下跌到95.17。

个人看法

博杰转债AA-级别,规模5.26亿,原始股东配售率86.42%,单账户顶格申购中0.007签,溢价率由申购前一日的-4.04%变为5.07%。

根据之前测评综合,结合当前环境给予36%的溢价率,明日价值:95.17*1.36=130,公司质地较好,盈利能力强,主要客户都是苹果、微软、思科等高科技公司,股东配售率高,流通的转债少,希望明日来发炒作,期待有更好表现。深市转债集合竞价区间70-130,涨幅超20%停牌半小时,过30%停牌至下午2:57

博杰转债测评详见:11月17日博杰转债申购

2

回盛转债:(正股代码:300871,配债代码:380871)

评级:AA-评级,可转债评级越高越好。
发行规模:7.2亿,规模一般,可转债规模越大流动性越好。
回售条款:有
下调转股价:15/30,85%,条件较严苛。

转股价值
回盛生物今日收盘价29.35,转股价28.32,转股价值=转债面值/转股价*正股价格=100/28.32*29.35=103.64,转股价值一般,可转债转股价值越高越好。

到期价值(保本线)
到期价值=票面利率+赎回价=0.4+0.6+1+1.5+2.5+115=121,票面利息尚可。

纯债价值(最底线)
如按中债企业债测AA-级别6年期即期收益率6.7749%,纯债价值简化计算81.65,纯债价值一般。

公司简介
回盛生物属于农林牧渔业,公司主要从事兽用药品、饲料即添加剂的研发生产,以猪用药为核心,涵盖抗微生物、抗寄生虫等各类药品。产品酒石酸泰万菌素销售收入规模持续增长,毛利润维持在较高水平,随着新产线的投产,业绩有望继续保持增长。

公司成立于2001年,上市时间2020年8月,目前公司市值48.79亿,有息负债率8.00%,当前市盈率PE28.221,市净率PB3.355。

2021年三季度报告公告

公司前三季度营业收入同比增长50.27%,归属于上市公司股东净利润同比增长23.5%。

主要风险
1、下游客户产品受禽类、畜类等养殖周期波动影响。
2、上游行业原材料涨价风险。
3、应收账款规模大,面临一定的回收风险。

募集资金用途


最近半年股价走势图


相似转债


个人看法
当前溢价率-3.51%,结合AA-评级、相似的转债、正股质地等综合因素目前给予20%的溢价率,目前价值:103.64*1.2=125。

假设原始股东配售65%,网上申购按2.52亿计算,顶格申购单账户中约25200/1080/1000=0.023签,中签率低。

个人顶格申购。(顶格申购—尚可申购—谨慎申购—放弃申购)

风险提示:以上观点仅为个人看法,所涉标的不作推荐,投资有风险,入市需谨慎。

欢迎关注公众号:傻馒大天才

期待与你相遇
发表时间 2021-12-16 20:19     最后修改时间 2021-12-16 20:26

赞同来自: 薅羊毛的艾文 拥抱白云 huibin_zhou 天下第一基 ariel1 liu86213547 未可知 红happy CC330066 niji 仓又加错007 jack999更多 »

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viking75

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兴业银行最近比招商强,估计就是为了发可转债
浦发转债最近压力挺大,盘大,有资金要出去搞兴业。中信上银盘小,影响也小
2021-12-17 09:23 引用
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WLVI

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有小小的期待,看明天上市的表现了。
2021-12-16 21:32 引用

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  • 最新活动: 2021-12-17 09:23
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