询问一个关于连续交易阶段交易撮合的问题

假设是一个交易非常火热的公司股票。买一和卖一始终只差一分钱。
我想知道连续竞价到底如何撮合买卖。
假设上一个时刻现价是卖一价格
首先说一种我觉得比较容易理解的模式,某个时刻按价格优先,时间优先原则,下一个时刻是一个买单,这个买单的价格超过卖一,但是数量小于卖一。这个时候这个买单和卖一撮合。当然换成,下一个时刻是一个卖单也类似的结果。
接下来说一个我觉得不太好理解的情况
下一个时刻同时来了一个买单和一个卖单,买单价格超过卖一,卖单价格超过买一。首先这个情况不一定发生,也许交易所用随机方式来保证所有买卖单排序在同一个队列里。
假如允许这种情况发生,比如买单是一个队列,卖单是一个队列。买卖分开排队,那就可能发生同时一个买单一个卖单到达,假如买单价格超过卖一,卖单价格超过买一。
这种情况下是让买单和卖一去交易,卖单和买一去交易么?还是让买单和卖单先自己撮合(撮合价格就是上一个时刻的最新交易价格)?如果是后一种情况,撮合后的多出来的部分(假设多出来是卖单)再去和买一撮合。
发表时间 2021-04-10 20:42

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luckzpz
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