学习海阔天空yu关于转债的一些问题

1.在这个贴子里,https://www.jisilu.cn/question/7536——可转债的债底是不是应结合纯债的走势,参考399481意义大吗?现在399481天天新低,AAA债的收益如万达还在8.X,股市是结构牛,这样来判断,债性的海印转债应还要跌?
但在这个贴里说的转债的债性收益https://www.jisilu.cn/question/66718?uid=publisher,现在的无
风险收益在4%左右,127003海印转债现在的税前已有4.17了,这是否也可能理解成了是市场的底了呢?
还是看000832中证转债指数,000832感觉还是跌不休的样子。
2.你这里的第二点中, (发现几只转债跌破110元,就拿几份资金申购可转债基金,如果一半以
上的可转债跌破100元就满仓申购可转债基金),
因为没有专门的ETF基金,你用几个分级基金代替,但是对于小散来说,申购个0.5个点太高了,场内买入基本没量。
3.你的https://www.jisilu.cn/question/60031,这这贴里,感觉卖出的时间点这里有迷糊,
卖出是类似安道全这样的每过130开始就开始卖一档,还是结合正股的长势,在最后出现强赎的时候再择机再卖呢?我主要是小韭菜心理,卖的时候生怕卖不出,直接就一把扔了,所以利润就很少一点,想学习下怎么卖利润最大化。
4.你的这个贴里https://www.jisilu.cn/question/60593?uid=publisher,说买入的时候,你说坚

持在110元以才建仓转债,就像最近的转债,现在在在100-110之间,溢价率最小的就是光大转债113011,然后我把价格再加上一点点,还有二只入选,分别是九州转债110034和永东转债128014,九州转债是医药行业,这段时间股市医药一直不温不火。永东转债是加工企业,最近也一直在跌。这样是不是应选择建仓光大转债合适呢?但在https://www.jisilu.cn/question/65221?uid=publisher你说银行股可能是最安全的抄底品种,但不一定是最好的抄底品种,老师会选那一个呢?

5.你说的转债的弹性,我对弹性的理解选股是,小股转、正股概念、公司最好缺钱。
6分级a与银行股的“平衡+轮动”策略这里的分级A是类似于对冲的效果吗?有没有历史的数据测试呢?
7.你的转债有没有模拟的实盘呢?这样可以方便参照。因为你贴里说建仓的时候是回贴的,这样很多人基本都会没看到。
再次谢谢你的思路,谢谢
@海阔天空yu
1金币8金币18金币58金币88金币188金币
其它金额

余额不足,立即充值
我的金币余额:个
支付即为同意 集思录答谢协议
发表时间 2017-11-25 15:04

赞同来自:

0

ccx108216 - 上涨买点分级A,下跌买点可转债

赞同来自:

希望能看到大家的提点
2017-11-25 17:18 0 条评论
0

Lubin2000 - 短线玩家

赞同来自:

海印有年化4点几了?没有吧?
2017-11-25 17:44 2 条评论
7

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: 中本庸 fengfeng 量化投资先锋 还是阳光不锈 honhui ccx108216更多 »

看到楼主一下子提出这么多问题,我先大概说一下,首先请楼主把我的帖子及里面的回复仔细看一遍,因为你的问题可能在帖子里有人提过,我在帖子里可能回答过,如果还有我在帖子里没有回答过的问题,你可以提出来,我尽量给你回答;其次,转债的操作没有绝对正确的最好方法,这和股票操作的道理是一样的(转债是具有股性的),如果想要确定的操作方法,只有投资转债基金的傻瓜模式(不一定是最佳方法);另外,我不会公布转债操作的实盘或模拟盘,做转债的老手都能明白与理解的,如果大家想做转债基金,我还是可以做一个投资转债基金的模拟盘的。
2017-11-25 18:16 3 条评论
5

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: silversand623 fengfeng 还是阳光不锈 honhui sothin更多 »

现在回答你的第一个问题,转债的债底取决于债市的收益率,399481可以反应债市的走势,如果债市进一步走弱,债底就可能下移,至于债底应该参照什么样的债券,这个没有标准答案,不同人有不同的看法,我也没有准确的标准答案。
2017-11-25 18:27 0 条评论
4

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: fengfeng 还是阳光不锈 honhui ccx108216

回答你的第二个问题:目前场内没有可交易的转债基金,希望以后会有,如果现在想投资转债基金,可以选择申购场内的转债分级母基金或者场外的可转债基金,还有一种选择就是,自己选择溢价相对较低的权重转债做组合,代替转债基金。
2017-11-25 18:31 0 条评论
4

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: fengfeng 还是阳光不锈 honhui ccx108216

第三个问题是关于转债卖出的方法问题,可以有两种方法,简单的一种是选择价格与溢价相对较低的转债直到强赎的时候卖出,还有一种方式是轮动卖出,就是发现有价格与溢价率更低的转债就可以轮换,这种方式相对难度大一些,可以根据自己的情况选择其中一种。
2017-11-25 18:40 1 条评论
0

rotation

赞同来自:

鱼算爽快了,提供了很多合理思路。
不像很多人言及转债就提期权价值,误导别人进岐途,都不知道是故意还是无意。
因为有不可预知的下调转股价存在,所谓的量化期权价值,就像看着溢价率买转债,不知道是可笑还是可怜甚至可悲?
2017-11-25 18:42 0 条评论
5

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: fengfeng 量化投资先锋 还是阳光不锈 ccx108216 honhui更多 »

回答第四个问题:我说过,我一般会尽量选择110以下溢价率较低的转债,也不反对别人选择110以上的转债,至于选择哪一个转债,或者哪一个转债表现会最好,最后是市场说了算,我的选择也不一定是最好的。

现在要吃饭了,有时间再回答你后面的问题吧
2017-11-25 18:45 3 条评论
0

4032352

赞同来自:

在现在的市场里,100 左右的转债里,天空兄更倾向于小盘股的转债,还是到期收益更高的转债呢,还请天空兄给予更好的建议。
2017-11-25 20:51 1 条评论
0

gztom

赞同来自:

借地方请教一下: 光大转债前十大持有人里,排名6-10位的是什么机构?
序号 持有人名称 持有数量(万张) 持有比例(%)
6 博时基金-农业银行-博时中证金融资产管理计划 131.18 0.44
7 易方达基金-农业银行-易方达中证金融资产管理计划 131.18 0.44
8 大成基金-农业银行-大成中证金融资产管理计划 131.18 0.44
9 广发基金-农业银行-广发中证金融资产管理计划 131.18 0.44
10 华夏基金-农业银行-华夏中证金融资产管理计划 131.18 0.44
2017-11-26 01:00 1 条评论
4

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: ccx108216 阳明门徒 honhui sothin

回答第五个问题:转债的弹性首先取决于正股,正股波动越大,转债的弹性才可能大;其次转债的溢价率,溢价率太大的转债,就算正股波动大,转债也不一定波动大,再就是转债自身的弹性,转债的短线波动大小越接近正股的,转债的弹性越好。
2017-11-26 11:58 1 条评论
3

海阔天空yu - 长期专注于可转债的70后

赞同来自: ccx108216 xineric honhui

回答第六个问题:银行股与分级a的平衡轮动模式是我根据转债与分级a的轮动模式构想出来的,没有实践验证过,也没有回测过,估计长期平均收益不会很大,但可能会比较稳定,适合于对收益要求不是很高的保守型投资人。关于第七个问题,最开始就回答过了,不再重复。
2017-11-26 12:08 1 条评论

要回复问题请先登录注册